Madeiran vapaa-alue: 5 %:n yhteisövero Atlantin saarella – Zona Franca -opas 2025

Mikä on Zona Franca da Madeira?

Zona Franca da Madeira on vapaakauppa-alue Portugalin Atlantin saarella Madeiralla. Sen erityisyys: täysin EU-yhteensopiva ja tarjoaa silti poikkeuksellisia veroetuja.

Mutta alusta alkaen: Mikä tekee tästä vyöhykkeestä niin ainutlaatuisen?

Vapaavyöhykkeen historia ja kehitys

Madeiran vapaavyöhyke perustettiin vuonna 1988. Tavoitteena oli silloin selvästi: vahvistaa syrjäisen saaren taloutta ja houkutella kansainvälisiä yrityksiä.

Ja se toimi.

Tänä päivänä yli 2 300 yritystä yli 60 maasta hyödyntää vyöhykkeen etuja. Ne tuottavat yli 12 miljardin euron vuosiliikevaihdon.

EU on hyväksynyt ja jatkanut ohjelmaa useaan otteeseen. Se on tällä hetkellä voimassa vuoden 2027 loppuun – ja jatko näyttää erittäin todennäköiseltä.

Miksi olen niin luottavainen?

Koska vyöhyke tekee juuri sen, mitä varten se perustettiin: edistää Madeiran talouskasvua ja luoda työpaikkoja. Yli 4 000 suoraa työpaikkaa on syntynyt.

Maantieteellinen sijainti ja strategiset edut

Madeira sijaitsee Atlantilla strategisesti erinomaisella paikalla. Noin 1 000 kilometriä lounaaseen Lissabonista ja 600 kilometriä Marokon rannikolta.

Tämä tuo ratkaisevia etuja:

• Aikavyöhyke UTC+0: Ihanteellinen liiketoimintaan Euroopan, Afrikan ja Amerikan välillä
• EU-jäsenyys: Täysi pääsy Euroopan sisämarkkinoille
• Poliittinen vakaus: Portugali on yksi Euroopan turvallisimmista maista
• Elämänlaatu: Subtrooppinen ilmasto, erinomainen infrastruktuuri
• Yhteydet: Suorat lentoyhteydet Eurooppaan, Amerikkaan ja Afrikkaan

Lisäksi saarella puhutaan useita kieliä. Portugalin lisäksi myös englantia, espanjaa ja usein ranskaa. Tämä helpottaa kansainvälistä liiketoimintaa merkittävästi.

Madeiran vapaavyöhykkeen veroedut tarkemmin

Nyt mennään yksityiskohtiin. Sillä 5 %:n yhteisövero on vasta jäävuoren huippu.

5 % yhteisövero kansainvälisille palveluille

Perusidea on selvä: Madeiran vapaavyöhykkeen yritykset maksavat vain 5 % yhteisöveron voitoistaan. Tämä koskee lähes kaikkia kansainvälisiä palveluita.

Mutta huomio: Kaikki toiminnot eivät automaattisesti kelpaa.

Hyväksytyt toiminnot ovat esimerkiksi:

• Kansainväliset kauppayhtiöt: Tavaroiden osto ja myynti Portugalin ulkopuolella
• Konsultointipalvelut: Johtaminen, IT, markkinointi, insinööripalvelut
• Rahoituspalvelut: Treasury, omaisuudenhoito, vakuutukset
• Varustamotoiminta ja logistiikka: Kansainväliset kuljetuspalvelut
• Immateriaalioikeudet: Patenttien lisensointi ja hallinnointi
• Pääkonttorit: Monikansallisten konsernien alueelliset pääkonttorit

Mikä ei toimi: Paikalliset palvelut Madeiralla tai Portugalin mantereella. Vyöhyke on nimenomaan kansainväliselle toiminnalle.

Kaipaatko laskuesimerkkiä?

Oletetaan, että konsulttiyhtiösi tekee 500 000 euroa voittoa vuodessa:

• Saksa (osakeyhtiö): 500 000 € × 30 % = 150 000 € veroja
• Madeiran vapaavyöhyke: 500 000 € × 5 % = 25 000 € veroja
• Säästösi: 125 000 € vuodessa

Kymmenessä vuodessa se on 1,25 miljoonaa euroa eroa. Vaikuttavaa, eikö?

Lisäverohyödyt ja kannustimet

5 %:n yhteisövero on vasta alkua. Muita etuja ovat mm.:

Lisäksi on muita kuin verollisia etuja:

• Nopeutetut lupaprosessit: Yritysregistrointi 24–48 tunnissa
• Tulliedut: Vapaa tavaroiden tuonti/vienti kansainvälisessä kaupassa
• Työlupaedut: Helpotetut menettelyt kansainväliselle henkilöstölle
• Pankkitoiminta: Pääsy kansainvälisiin pankkipalveluihin

Vertailu muihin EU-veroparatiiseihin

Ollaan rehellisiä: Madeira ei ole ainoa EU-vaihtoehto verosuunnitteluun.

Miten saari pärjää vertailussa?

Oma kokemukseni vuosien konsultaatiosta: Madeira tarjoaa parhaan vastineen keskikokoisille, kansainvälisille palveluyrityksille.

Miksi?

Substanssivaatimukset ovat kohtuullisia. Kustannukset pysyvät järkevinä. Ja 5 % on aito – ilman Maltaan kaltaisia monimutkaisia palautusjärjestelmiä.

Edellytykset Madeira-lisenssille

Siirrytään käytäntöön. Kaikki eivät voi vain perustaa firmaa Madeiralle ja maksaa 5 % veroja.

Reunaehdot ovat tarkasti määritelty – ja se on hyvä asia.

Minimivaatimukset ja liiketoiminta

Madeira-lisenssiin tarvitset useita ehtojen täyttämistä:

1. Vähimmäispääoma: 75 000 euroa maksettua osakepääomaa
2. Liiketoiminta: Vain kansainvälisiä palveluita (väh. 90 % liikevaihdosta)
3. Kirjanpito: Täydellinen kirjanpito Portugalin standardien mukaan
4. Henkilöstö: Vähintään 3 kokopäiväistä työntekijää paikan päällä
5. Toimitilat: Omat toimistotilat Madeiralla (ei pelkkä postilokero)
6. Johtaminen: Vähintään yksi toimitusjohtaja 90 päivän oleskelulla vuodessa

Kuulostaa paljolta. Puretaan se osiin:

Pääomat eivät ole kadonneet, vaan jäävät yhtiöön ja niitä voidaan käyttää yhtiön toimintaan.

Henkilöstö on useimmiten järkevää. Useat asiakkaistani palkkaavat paikallisen assistentin, kirjanpitäjän tai projektipäällikön. Kustannus: n. 800–1 200 €/kk per työntekijä.

Toimitilat maksavat sijainnista riippuen 200–500 euroa per neliömetri vuodessa. Pieni 50 neliön toimisto riittää mainiosti.

Substanssivaatimukset ja compliance

Tässä kohtaa asiat muuttuvat mielenkiintoisiksi. EU valvoo tarkasti, että Madeiran yhtiöillä on todellista liiketoimintasisältöä.

Mitä tämä käytännössä tarkoittaa?

• Aitoa toimintaa: Toimintoja täytyy oikeasti harjoittaa Madeiralla
• Riskien hallintaa: Tärkeitä päätöksiä tehdään paikan päällä
• Pätevä henkilöstö: Työntekijöillä oltava relevanssia liiketoimintaan
• Asiakirjat: Kaikki toimet tulee dokumentoida selkeästi

Käytännön esimerkki:

Asiakkaani Thomas johtaa kansainvälistä markkinointitoimistoa. Hänen Madeiran yritys hoitaa koko projektinhallinnan eurooppalaisille asiakkaille. Kolme paikallista työntekijää koordinoivat projekteja, hoitavat asiakaskeskustelut ja laativat raportteja.

Tämä toimii erinomaisesti. Miksi? Koska todellinen arvonlisäys tapahtuu Madeiralla.

Mikä ei toimi: Pelkkä postilokerofirma ilman operaatiotoimintaa.

Vinkkini: Suunnittele alusta alkaen hieman enemmän substanssia kuin minimivaatimus. Se tekee sinusta paitsi compliantin myös yleensä liiketoiminnallisesti menestyvämmän.

Käytännön toteutus: Näin yritys perustetaan Madeiralle

Riittävästi teoriaa. Mennään arkeen.

Näen toistuvasti yrittäjiä, jotka eksyvät byrokratiaan. Ei tarvitse olla niin.

Vaiheittainen perustamisopas

Perustamisprosessi etenee useassa vaiheessa:

1. Alkusalvonta (4–6 viikkoa)
   • Liiketoimintamallin analyysi erikoistuneiden lakimiesten kanssa
   • Ennakkopäätöksen hakeminen Zona Francalta
   • Toimitilojen ja henkilöstön kartoittaminen
2. Yhtiön perustaminen (1–2 viikkoa)
   • Portugalilaisen yhtiön notaariperustaminen
   • Rekisteröinti kaupparekisteriin
   • Veroilmoittautuminen
3. Lisenssihakemus (8–12 viikkoa)
   • Virallinen hakemus Zona Francan hallinnolle
   • Kaikkien substanssivaatimusten osoittaminen
   • Hyväksyntä ja luvan myöntäminen
4. Operatiivinen toteutus (4–8 viikkoa)
   • Työntekijöiden rekrytointi ja koulutus
   • Kirjanpidon järjestäminen
   • Liiketoiminnan käynnistys

Koko prosessiin ensimmäisestä päivästä operatiiviseen toimintaan kannattaa varata 4–6 kuukautta.

Kustannukset ja ajankäyttö tarkemmin

Puheet rahasta. Läpinäkyvyys on minulle tärkeää.

Perustamiskustannukset eriteltynä:

Lisäksi 75 000 € osakepääomaa – mutta se jää kuitenkin omaan yhtiöösi.

Kannattaako se?

Yllä olevalla esimerkillä (500 000 € voitto) säästät 125 000 € veroja vuodessa. Kun lisäkustannukset (n. 80 000 €) vähennetään, jää 45 000 € nettosäästöä.

Toisesta vuodesta alkaen alkaa kiinnostaa: 125 000 € säästö miinus 80 000 € juoksevat kulut = 45 000 € plussalle.

Tämä on pelkkä verotekninen laskelma. Monet asiakkaistani hyötyvät lisäksi:

• Paremmista kansainvälisistä pankkiyhteyksistä
• Pääsystä EU-markkinoille ilman Brexitin tuomia haasteita
• Ammattitaitoisesta paikallisesta tiimistä kansainvälisiin projekteihin
• Life style -eduista (kuka ei haluaisi joskus työskennellä Madeiralta käsin?)

Kenelle Madeiran vapaavyöhyke kannattaa?

Nyt tullaan ytimeen: Onko Madeira oikea ratkaisu sinulle?

Satojen konsultaatioiden kokemuksella voin sanoa: Se riippuu tilanteestasi.

Ihanteelliset liiketoimintamallit ja alat

Madeiran vapaavyöhyke sopii erinomaisesti:

• IT- ja ohjelmistopalvelut: Kehitys, tuki, SaaS kansainvälisille asiakkaille
• Konsulttiyritykset: Johto-, markkinointi-, insinööri- ja rahoitusneuvonta
• Verkkokauppayritykset: Online-kauppa Portugalin ulkopuolella
• Kauppayhtiöt: Tuonti/vienti eri mantereiden välillä
• Holding-rakenteet: Kansainvälisten omistusten hallinnointi
• IP-hallinnointi: Patenttien, tavaramerkkien, ohjelmistojen lisensointi
• Rahoituspalvelut: Asset management, treasury, vakuutukset

Vähemmän sopiva Madeira on:

• Paikalliset palveluntarjoajat
• Tuotannolliset yritykset, jotka valmistavat fyysisiä tuotteita
• Hyvin pienet yritykset (alle 200 000 € voitto)
• Liiketoimintamallit ilman aitoa kansainvälistä substanssia

Käytännön esimerkkejä ja ROI-laskelmia

Kerron kolme aitoa esimerkkiä asiakkaistani:

Tapaus 1: Ohjelmistokehitysyritys

Thomas, 38, johtaa 15 hengen toimistoa Saksassa. Vuosivoitto 800 000 euroa.

Thomas teki päätöksen. Hänen Madeira-tiiminsä hoitaa kansainvälisten asiakkaiden projektinhallinnan.

Tapaus 2: Markkinointikonsultointi

Elena, 42, konsultoi kansainvälisiä yrityksiä. Vuosivoitto: 300 000 €.

Elena päätti olla siirtymättä Madeiralle. Hänen voitoillaan se ei (vielä) kannata. Kypros olisi hänelle sopivampi ratkaisu.

Tapaus 3: Verkkokauppayhtiö

Robert, 45, myy urheiluvälineitä kansainvälisesti. Vuosivoitto: 1 200 000 €.

Robert on innoissaan. Hänen Madeira-tiiminsä hoitaa koko asiakaspalvelun Euroopassa ja Afrikassa.

Yhteenveto kokemuksistani:

• Alle 200 000 € voitto: Yleensä ei kannata
• 200 000–400 000 € voitto: Rajatapaus, tapauskohtainen arviointi
• Yli 400 000 € voitto: Useimmiten erittäin houkutteleva

Riskit ja haitat rehellisesti tarkasteltuna

Nyt on aika epämukaville faktoille. Kuten aina verosuunnittelussa, myös Madeiralla on riskinsä.

Ja rehellisesti: Jos joku jättää nämä mainitsematta, kyse on epäluotettavasta toimijasta.

Mahdolliset sudenkuopat ja compliance-riskit

Yleisimpiä ongelmia, joita kohtaan käytännössä:

1. Puutteellinen substanssi

   Suurin riski. Jos pyörität pelkkää postilokerofirmaa, viranomaiset puuttuvat ennemmin tai myöhemmin.

   Tarkemmin: Kolmen työntekijäsi on tehtävä aitoa työtä. Projektinhallinta, asiakaspalvelu, laadunvalvonta – ei pelkästään kahvin keittämistä.

2. Epämääräinen liiketoiminta

   Raja kansainvälisen ja paikallisen välillä ei aina ole selvä. Saksan asiakkaiden hoito voi olla riskialtista.

   Vinkki: Vähintään 90 % liikevaihdosta tulisi tulla EU:n ulkopuolelta tai aidoista rajat ylittävistä EU-palveluista.

3. Kaksoisverotuksen riski

   Portugalilla on laaja verosopimusverkosto, mutta päällekkäisyyksiä voi tulla, erityisesti epäselvissä asuinpaikkatilanteissa.

4. EU-säännösten muutokset

   Ohjelma on voimassa vuoteen 2027. Jatkoa pidetään todennäköisenä, muttei ole taattua.

Lisäksi käytännön haasteita:

• Ajan käyttö: Sinun täytyy viettää vähintään 90 päivää vuodessa paikan päällä
• Kielimuuri: Portugali on monelle saksalaiselle vaikea kieli
• Etäisyys: 4 tunnin lento saksalaisille asiakkaille ja kumppaneille
• Monimutkaisuus: Kaksi verojärjestelmää, kaksinkertainen kirjanpito, enemmän compliancea

Vaihtoehtoiset rakenteet vertailussa

Ennen kuin päätät Madeirasta, tutustu vaihtoehtoihin:

Oma rehellinen näkemykseni:

Valitse Kypros, jos yksinkertaisuus ja matalat kustannukset ovat tärkeintä.

Valitse Dubai, jos elämäntyyli ajaa EU-sääntöjen ohi.

Valitse Madeira, jos haluat matalimman EU-veroprosentin järkevillä substanssivaatimuksilla.

Valitse Malta, jos sinulla on hyvin korkeat voitot ja siedät monimutkaisuutta.

Ja joskus paras ratkaisu on: Jäädä Saksaan ja käyttää kotimaisia optimointikeinoja.

Sanon tämän vero mentorina, joka elää kansainvälisistä ratkaisuista. Joskus vaiva ja kustannus eivät vain ole perusteltuja.

Usein kysyttyä Madeiran vapaavyöhykkeestä

Onko Madeiran vapaavyöhyke laillinen ja EU:n mukainen?

Kyllä, Zona Franca da Madeira on täysin EU:n hyväksymä ja virallinen aluekehitysohjelma vuoteen 2027 asti. Kaikki verosedut ovat laillisia ja EU-lakiin perustuvia.

Kuinka pitkään toimitusjohtajan on oltava Madeiralla?

Vähintään 90 päivää vuodessa. Tämä on pystyttävä todistamaan (lentoliput, hotellilaskut jne.). Monet asiakkaani käyttävät tämän ajan strategiseen työskentelyyn ja tiimin johtamiseen.

Voivatko kolme työntekijää olla saksalaisia?

Kyllä, mutta heidän täytyy siirtää elämänsä Madeiralle. Usein kätevintä on yhdistää paikallisia portugalilaisia ja Saksasta lähetettyjä asiantuntijoita.

Mitä tapahtuu, jos ohjelmaa ei jatketa vuoden 2027 jälkeen?

Voimassa olevilla lisensseillä on usein suoja-aika 5–10 vuotta. Lisäksi sovelletaan Portugalin normaalia yhteisöveroa (21 %) – sekin huomattavasti Saksan tasoa matalampi.

Voinko palvella saksalaisia asiakkaita?

Haastavaa. Palveluiden on oltava kansainvälisiä. Saksalaisia asiakkaita voi olla, mikäli oikeasti tarjotaan rajat ylittäviä palveluja. Paikallisia palveluja Saksassa ei hyväksytä.

Miten kaksoisverotus Saksan kanssa toimii?

Portugalilla on Saksan kanssa verosopimus. Oikein järjestettynä maksat vain 5 % Portugalissa, etkä lisäveroja Saksaan.

Paljonko Madeiran-rakenne maksaa vuodessa?

Riippuen monimutkaisuudesta 70 000 – 100 000 euroa vuodessa (henkilöstö, toimitila, neuvonta – ilman osakepääomaa). Suuremmilla voitoilla suhteelliset kustannukset laskevat.

Sopiiko Madeira holding-yhtiöihin?

Erittäin hyvin. Madeiralla on laaja verosopimusverkko ja matalat lähdeverot. Monet kansainväliset konsernit hyödyntävät Madeiraa eurooppalaisissa holding-rakenteissa.

Kuinka nopeasti voin perustaa Madeiran-yhtiön?

Pelkkä yhtiön perustaminen vie 1–2 viikkoa. Madeira-lisenssiin kannattaa varata 3–4 kuukautta. Operatiivinen toiminta voi alkaa realistisesti 4–6 kuukaudessa.

Tarvitsenko paikallisen kumppanin tai asianajajan?

Ehdottomasti. Madeiran säännökset ovat monimutkaisia ja muuttuvat usein. Erikoistunut paikallinen lakimies on lähes välttämättömyys pidemmän aikavälin menestykselle.